განმარტა: სად უნდა ჩადოთ ინვესტიცია ბაზრის ინდექსების განსხვავების ფონზე
აგვისტოში დაფიქსირდა მკაფიო განსხვავება სამუშაოებში სხვადასხვა ინდექსებში. მიუხედავად იმისა, რომ Sensex საორიენტაციო მაჩვენებელი აგვისტოში გაიზარდა 5.8%-ით და ვაჭრობა 55,500-ზე მეტი იყო, საშუალო კაპიტალის ინდექსი გაიზარდა მხოლოდ 0.1%-ით, ხოლო მცირე კაპიტალის ინდექსი 2%-ით დაეცა.
დიდი აბსოლუტური რიცხვები, როგორიცაა Sensex-ის სკალირება 50,000 და 60,000, მიიზიდა ახალმა ინვესტორებმა. (ფაილის ფოტო) Sensex და Nifty ვაჭრობენ ყველა დროის მაქსიმუმზე და ჯერ კიდევ არის ენთუზიაზმი საცალო ინვესტორებს შორის აქციების ბაზრებში მონაწილეობის შესახებ. მაგრამ უფასო გასეირნება შეიძლება დასრულდეს და ყველაფერი, რასაც ინვესტიცია ჩადებთ, შეიძლება არ გაიზარდოს. ფაქტობრივად, აგვისტოში დაფიქსირდა მკაფიო განსხვავება სამუშაოებში სხვადასხვა ინდექსებში. მიუხედავად იმისა, რომ Sensex საორიენტაციო მაჩვენებელი აგვისტოში გაიზარდა 5.8%-ით და ვაჭრობა 55,500-ზე მეტი იყო, საშუალო კაპიტალის ინდექსი გაიზარდა მხოლოდ 0.1%-ით, ხოლო მცირე კაპიტალის ინდექსი 2%-ით დაეცა. ინვესტორები, რომლებიც გადადიან საშუალო და მცირე კაპიტალის კომპანიებიდან ლურჯი ჩიპების კომპანიებზე მაღალი შეფასებების ფონზე, არის ბაზარზე სიფრთხილის მაჩვენებელი და არის სიგნალი საცალო ინვესტორებისთვის, რომ დაიცვან შესაბამისი სტრატეგია. ვინაიდან ინვესტორები აწონ-დაწონებენ თავიანთ ვარიანტებს კორექტირების მოლოდინსა და შესაძლო აქციის ხელიდან გაშვებას შორის, ექსპერტები ამბობენ, რომ კარგი იქნება, დაიცვან სისტემატური გადარიცხვის გეგმის სტრატეგია ერთიანი თანხის ნაცვლად და გადაიხადონ დიდი კაპიტალის სახსრები ან სახსრები. დივერსიფიცირებულ ან ჰიბრიდულ კატეგორიაში.
რა უნდა გაითვალისწინოს ინვესტორმა?
ფონდის მენეჯერები და საინვესტიციო მრჩევლები ბაზრის ამჟამინდელ მდგომარეობას რთულად ხედავენ: მიუხედავად იმისა, რომ არსებობს შეფასების შესახებ შეშფოთება, ასევე არსებობს ბაზრების შემდგომი ზრდის შესაძლებლობა მაღალი ლიკვიდურობისა და ეკონომიკური აქტივობის ზრდის იმედის ფონზე. . ასე რომ, მიუხედავად იმისა, რომ შეფასებები შეიძლება არ გამოიყურებოდეს ძალიან მიმზიდველად, არ არსებობს კორექტირების მნიშვნელოვანი განჭვრეტადი მიზეზი. გარდა ამისა, კორპორატიული მოგებაც მხარდამჭერი იყო. მიუხედავად იმისა, რომ რისკები არსებობს აშშ-ს ფედერალური რეზერვის სახით, რომელიც აცხადებს მისი მონეტარული სტიმულირების პროგრამის შემცირების შესახებ, პანდემიის მესამე ტალღის ალბათობასთან ერთად, ბაზრის ექსპერტები ამბობენ, რომ მათი უმეტესობა ცნობილი ფაქტორებია და დიდწილად გავლენას ახდენს ფასში. .
აშშ-ს ფედერაცია აპირებს შეიკრიბოს აგვისტოს ყოველწლიური პოლიტიკის უკან დახევისთვის ამ თვის ბოლოს. მისი სტიმულის საშუალებით ის ამჟამად ყოველთვიურად ყიდულობს 120 მილიარდი დოლარის ღირებულების ობლიგაციებს.
ასე რომ, მიუხედავად იმისა, რომ ინვესტორებს შეუძლიათ გააგრძელონ არსებული ინვესტიციები, ისინი გონივრული იქნება, არ განახორციელონ ერთჯერადი ინვესტიციები და შეუძლიათ აირჩიონ ისეთი ღონისძიებები, როგორიცაა სისტემატური გადარიცხვის გეგმა (STP).
ბიულეტენი| დააწკაპუნეთ, რომ მიიღოთ დღის საუკეთესო ახსნა-განმარტებები თქვენს შემოსულებში
სად უნდა ჩადოთ ინვესტიცია?
მიუხედავად იმისა, რომ ბაზრის რალი უფრო მეტად ლიკვიდურობით არის განპირობებული და ის სულ უფრო და უფრო ძვირი ხდება ყოველი მატებასთან ერთად, მოულოდნელმა შეფერხებამ შეიძლება გამოიწვიოს კორექტირება და შესაძლოა გავლენა იქონიოს საშუალო და მცირე კაპიტალის სეგმენტის კომპანიებზე.
ექსპერტები ამბობენ, რომ შეფასების თვალსაზრისით ამ არასასიამოვნო ზონაში და რალიზე წაგების შიშით, დროა მოხვდეთ მსხვილ კაპიტალის ფონდებში ან კომპანიებში. მიუხედავად იმისა, რომ ისინი უზრუნველყოფენ უკეთეს დაცვას კორექტირების დროს, ინვესტორებს ასევე შეუძლიათ შეხედონ კომპანიებს, რომლებსაც აქვთ მნიშვნელოვანი ბიზნესი ორიენტირებული ინდოეთის ფარგლებს გარეთ.
ამ დროს თავიდან უნდა იქნას აცილებული პატარა და თუნდაც შუა ქუდები. ინვესტორებმა უნდა მიმართონ მსხვილ კაპიტალის, მოქნილი კაპიტალის ან ჰიბრიდულ ფონდებს და ამის უკეთესი გზა არის STP-ების მეშვეობით, ერთიანი თანხის ინვესტიციის ნაცვლად, თქვა Surya Bhatia, დამფუძნებელი, AM Unicorm Professional.
როგორ მუშაობს STP?
STP საშუალებას აძლევს ინვესტორს თანხმობა მისცეს ურთიერთდახმარების ფონდს პერიოდულად გადაიტანოს გარკვეული თანხა ერთი სქემიდან მეორეზე ფიქსირებული ინტერვალებით. ეს საშუალება საშუალებას აძლევს სახსრების განლაგებას ეტაპობრივად და ეხმარება ინვესტორს ისარგებლოს ბაზარზე არსებული კორექტირებით.
მაგალითად: თუ ინვესტორს სურს განათავსოს 10 მილიონი რუბლი აქციებში, იმის ნაცვლად, რომ ეს ყველაფერი ერთად ჩადოს, მას შეუძლია 10 ლარის ერთჯერადი თანხის ინვესტიცია ვალის ერთობლივ ფონდში და ამის შემდეგ შექმნას STP. გარკვეული თანხა სააქციო ფონდში.
ინვესტორმა უნდა შეარჩიოს ფონდი, საიდანაც უნდა განხორციელდეს გადარიცხვა და ფონდი, რომელშიც ის ხდება. გადარიცხვები შეიძლება განხორციელდეს ყოველკვირეულად, ყოველთვიურად ან კვარტალურად, არჩეული STP და აქტივების მართვის კომპანიისთვის ხელმისაწვდომი ვარიანტების მიხედვით.
არასტაბილურ ვითარებაში, სანამ STP უზრუნველყოფს ინვესტიციის იმ ნაწილს, რომელიც რჩება გაჩერებული სავალო ფონდში, ის ასევე ეხმარება ინვესტორებს ინვესტიციის ღირებულების საშუალო შეფასებაში.
კონსერვატიულ ინვესტორს შეუძლია მიმართოს 12-24 თვიან STP-ს, სადაც ფონდი შეიძლება გადაიტანოს ვალებიდან სააქციო ფონდებში - დიდი კაპიტალის, მოქნილი კაპიტალის ან ჰიბრიდული ფონდებისკენ. შეგიძლიათ გააკეთოთ ყოველკვირეული STP, სადაც 1 მილიონი რუპი შეიძლება ჩაიდოს სავალო ფონდში და მისი ინვესტიცია განხორციელდეს კაპიტალის სქემაში 50 ყოველკვირეული განვადებით. ეს უზრუნველყოფს კარგ რუპიას საშუალოდ, თქვა ბჰატიამ.
| რა არის IATA-ს სამგზავრო ბარათი და რატომ არის საჭირო?რა არის სხვადასხვა ტიპის STP?
უბრალო ვანილის STP-ების გარდა, ურთიერთდახმარების ფონდების სახლები გვთავაზობენ ინოვაციურ ვარიანტებს, როგორიცაა Flex STP, ფორმულაზე დაფუძნებული STP და გამაძლიერებელი STP. Flex STP-ის მიხედვით, ინვესტორს შეუძლია ფულის გაჩერება სავალო ფონდში, რომელიც შემდეგ გადაირიცხება სააქციო ფონდში Nifty 50 Index-ის P/E (ფასი მოგებამდე) დიაპაზონის საფუძველზე. ფორმულაზე დაფუძნებული STP-ის შემთხვევაში, როგორც სახელიდან ჩანს, STP თანხა დგინდება ფორმულის მიხედვით. არსებობს რამდენიმე ფონდის სახლი, რომლებიც გვთავაზობენ STP-ების რომელიმე ამ ვარიანტს.
Booster STP არის უფრო ახალი ვარიანტი, რომელიც ახლახან შემოვიდა ICICI Prudential Mutual Fund-ის მიერ. ეს საშუალებას აძლევს ინვესტორს განახორციელოს ცვლადი თანხების ინვესტიცია სააქციო ფონდებში საბაზრო შეფასების საფუძველზე. მიუხედავად იმისა, რომ ინვესტორს მოეთხოვება საბაზისო განვადების ოდენობა (გადასახდელი თანხა) და გადარიცხვის სიხშირე - რომელიც შეიძლება იყოს ყოველკვირეული, ყოველთვიური ან კვარტალური - Booster STP აძლევს მოქნილობას ფონდის სახლს, რომ განვადება განვადება 0.1×-დან. 5× საბაზისო თანხამდე და ეს ეფუძნება ფონდის კაპიტალის შეფასების ინდექსს. ეს ნიშნავს, რომ როდესაც საბაზრო შეფასებები ძალიან ძვირია, STP-ის განვადება 0.1×-მდე შემცირდება, ხოლო როდესაც შეფასებები მიმზიდველია, ისინი შეიძლება 5×-მდე ავიდეს. ასე რომ, 10,000 რუბლის საბაზო განვადებაზე, ინვესტიციის თანხა შეიძლება განსხვავდებოდეს 1,000-დან 50,000 ლარამდე.
ასე რომ, ტრადიციულ STP-თან შედარებით, Booster STP-ში განვადებით ოდენობა და გადარიცხვის პერიოდულობა ცვალებადია და წყვეტს ფონდის სახლის მიერ საინვესტიციო შესაძლებლობის შესაბამისად.
ᲒᲐᲣᲖᲘᲐᲠᲔᲗ ᲗᲥᲕᲔᲜᲡ ᲛᲔᲒᲝᲑᲠᲔᲑᲡ:
